机构投资者的共同投资策略

我们与全球数百家高评级的资产管理公司合作，被认为是值得信赖的公司. 我们利用这些关系来帮助您寻找和执行共同投资机会，旨在帮助您实现整体投资目标.

通过共同投资来增强你的投资组合

共同投资有几个潜在的好处，比如更低的费用, 改善净收益, 加速资本配置(或j曲线缓解)和多样化. 它们还提供了直接控制行业部门和地理风险的能力, 由于传统私募股权基金的盲池性质，这在初级私募股权投资中更为有限.

然而, 股权联合投资也有风险和其他不同于私募市场基金投资的考虑因素. 我们的 共同底漆 帮助客户更好地理解潜在的好处, 风险, 考虑共同投资的实施方法和关键因素.

我们在共同投资市场有丰富的工作经验, 作为顾问和一般或有限合伙人. 我们可以利用这种经验, 我们的全球规模和已建立的关系可以帮助您制定符合您需求的战略, 寻找新的交易并进行尽职调查，以帮助指导您的决策.

五种常见的共同投资方式

在私人市场项目中实施共同投资有多种方式. 积极参与共同投资的投资者通常使用以下实施方法之一:
  1. 内部管理，有专门的员工
    内部管理的共同投资计划是最具成本效益的选择，但也是最耗费资源的选择. 它需要一个内部专门的联合投资团队，具有执行所有必要功能和既定流程所需的专业技能.
  2. 内部管理，由顾问指导
    专门的外部资源协助您的内部员工进行尽职调查, 但, 最终, 你做最后的投资决定. 在大多数情况下，这是一个成本较低的选择, 但它确实要求你拥有自己的普通合伙人关系，并建立内部决策流程，以便能够在机会出现时迅速采取行动.
  3. 第三方共同投资管理人/共同投资基金
    通过投资第三方管理人的专用共同投资基金, 投资者可以以较低的行政负担和内部资源需求获得共同投资. 然而, 这条路线包括外部经理的额外费用，并且不给你投资决策的自由裁量权或调整你的投资组合的能力.
  4. 一个基金或单独管理的帐户

    您可以创建一个一人基金或单独管理的账户(SMA)，该账户的管理人员有一个共同投资团队可供选择, 屏幕, 代表您执行和监督共同投资. 与混合共同投资基金相比, SMAs使您能够更紧密地将共同投资与更广泛的投资策略结合起来.

    你可以阐述共同投资项目的目标(资本配置速度), 预期回报, 风险等级)和约束(交易规模), 允许的地理位置和行业)，并确定您在投资决策中的自由裁量权水平, 同时有一个外部资源管理车辆和监督过程.

  5. 超额投资或与管理人共同投资 

    这种方法包括与一家主要私人股本基金一起投资于一个“sidecar”工具, 由同一个全科医生管理. 这使你可以在主基金的配置之外，额外持有某些投资组合公司的股份.

    这种选择通常有有利的费用, 但你必须依靠基金经理做出投资决策，而且投资仅限于被纳入主要投资组合的公司.

共同投资的关键考虑因素

<但ton aria-controls="embed-accordion-5f0c8badc1-item-1c7d3b2a0f-panel" class="cmp-accordion__但ton" data-cmp-hook-accordion="但ton" id="embed-accordion-5f0c8badc1-item-1c7d3b2a0f-但ton"> 你能接触到质量经理和机会吗?

寻找共同投资交易流需要与普通合伙人(GP)建立广泛而深入的关系，以保持选择性，并相应地使共同投资计划多样化.

我们积极主动地与普通合伙人合作，不断寻找跨战略的共同投资机会, 行业和地域. 我们拥有一个由活跃的私募股权普通合伙人组成的成熟网络，并担任许多有限合伙人咨询委员会(LPACs)的成员。.

我们专注于与高评级的普通合伙人共同投资，这些交易完全符合普通合伙人的能力和历史成就. 我们努力成为一个重要的和有价值的公司，我们的GP, 我们认为哪一点是寻找和获得有吸引力的股权共同投资机会的关键因素.

<但ton aria-controls="embed-accordion-5f0c8badc1-item-ed3e7a00df-panel" class="cmp-accordion__但ton" data-cmp-hook-accordion="但ton" id="embed-accordion-5f0c8badc1-item-ed3e7a00df-但ton"> 你有必要的资源、专业知识和流程吗?

评估共同投资所需的技能与评估基金投资所需的技能不同. 确定方法时, 重要的是要考虑你的资源深度和团队的技能，以便在更短的时间内寻找和评估机会并执行交易.

共同投资 generally require quicker decision making than fund investments; dedicated resources and efficient approval processes are therefore important to support unpredictable workloads and rapid transaction timelines.

我们在私募市场和联合投资方面的丰富经验, 有高效的商业支持, 法律和税务审查程序, 加强我们识别和评估交易的能力，并在GP的期望和时间表内执行.

我们系统的共同投资尽职调查和决策过程包括我们全球私募市场投资团队的更广泛成员，为评估跨战略和地域的共同投资机会提供适当的经验. 该框架寻求在允许有效执行和监督的同时控制风险.

<但ton aria-controls="embed-accordion-5f0c8badc1-item-0c17928c0a-panel" class="cmp-accordion__但ton" data-cmp-hook-accordion="但ton" id="embed-accordion-5f0c8badc1-item-0c17928c0a-但ton"> 你是否有纪律严明的方法?

根据我们的经验，最成功的联合投资项目采用了严格的方法. 我们认为，在年份和交易规模方面追求持续和多元化资本配置的有限合伙人，通常在经济和/或市场环境发生变化时表现更好. 我们可以帮助您确定与您的风险和增长目标一致的最佳策略.

为什么我们认为客户选择我们共同投资

我们与高评级的普通合伙人建立了广泛的全球长期关系网络，并将自己定位为一家值得信赖的公司.

我们采取积极主动的方式与普通合伙人一起，不断寻找和获取跨战略的共同投资机会, 行业和地区.

  • 经验丰富的团队和经过测试的流程
    我们专业的私人市场和专业的联合投资团队拥有寻找和获得这些共同投资机会所必需的深度和广度的经验. 这种经验得到了高效和有效的商业支持, 法律和税务审查程序，加强我们识别和评估交易的能力，并在普通合伙人的期望和时间表内执行.
  • 真正的全球联合投资采购能力
    我们拥有广泛的全球网络，与高度评价的普通合伙人建立长期合作关系，并从中获得共同投资交易流.
  • 灵活的工作方式
    我们由经验丰富的联合投资专家组成的专业团队可以帮助您确定在私人市场项目中实施联合投资的正确方法. 我们采取灵活的方式与客户合作, 提供不同层次的共同投资支持, 混合产品和定制的解决方案，以满足您的特定需求.
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你对共同投资的介绍

如果你不熟悉共同投资的概念, 我们的入门可以引导你了解潜在的好处, 风险, 结构, 在迈出第一步之前，还有其他必要的考虑.
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